Подводим итоги уходящего. В мире и в России.
В мире
Одобрение криптовалютных ETF в США
По нашему мнению, 2024 год запомнится как исторический год для всей криптоиндустрии. За год произошло очень много событий, в результате которых рынок криптовалют достиг новых максимумов по капитализации, а сами криптовалюты окончательно закрепились как один из важнейших инструментов мирового финансового рынка. Как и раньше, когда мы анализировали самые важные события криптоиндустрии в 2023 году, начинаем с регулирования. Пожалуй, самым важным из этих событий, стало одобрение американской SEC спотовых биткоин-ETF. Благодаря этому решению, биткоин стал настоящим, регулируемым инвестиционным активом, за которым на рынок пришли крупнейшие финансовые компании США.
В самом начале года SEC одобрила 12 заявок на запуск спотовых биткоин-фондов. Сами фонды были запущены на следующий день после их одобрения, а цена биткоин закрепилась выше $40000. Управляющие начали скупать биткоин, за 3 недели накопив более 100.000 BTC в своих портфелях. Биткоин-ETF стали самыми быстрорастущими ETF за всю историю американского рынка, а сам биткоин через пару месяце вырос в цене почти вдвое, преодолев порог в $70000. К концу года общие активы фондов превышают $100 млрд, а аналогичные продукты начали запускать и в других странах, претендующих на звание финансовых центров, в первую очередь, в Гонконге и Великобритании.
Биткоином дело не закончилось, и в июле SEC одобрила аналогичные фонды на Ethereum. Важность этого события заключается в том, что одобрив ETH-ETF, косвенно, американский регулятор подтвердил, что Эфир – не ценная бумага. Это, в свою очередь, сделало более определенным правовое поле для многих криптовалют в США. Так как Америка является крупнейшим рынком в мире, данный факт может позитивно сказаться на развитии криптовалютной экосистемы в целом.
Основные итоги:
Криптовалюты стали регулируемым активом на крупнейшем в мире рынке, что позволило инвестиционным гигантам использовать их в своих финансовых продуктах. Спрос на фонды продолжает расти, что и дальше будет толкать цены вверх. В настоящий момент в SEC подано еще 13 заявок на ETF, основанные на отличные, от биткоин и эфир криптовалюты – Solana, Litecoin, Ripple и другие. Решение по ним будет принято в 2025 году.
Рост популярности мем-коинов
Уходящий год ознаменовался беспрецедентным ростом популярности мем-токенов. Внезапно, токены, изначально созданные на основе интернет-мемов или актуальных трендов, привлекли внимание широкого круга инвесторов и попали в центр внимания даже далекой от криптовалют общественности.
Платформы вроде Twitter, Reddit и Pump.fun сыграли ключевую роль в распространении информации о мем-коинах, создавая вирусный эффект, а известные личности, такие как Дональд Трамп и Илон Маск, начали активно продвигать или хайпить отдельные монеты, что значительно повышало их стоимость и тянуло вверх остальной рынок.
Низкая стоимость большинства мем-коинов сделала их привлекательными для начинающих инвесторов, а возможность быстро и много заработать привлекла на рынок новые деньги от частных лиц. Мем-коины создали вокруг себя быстрорастущие сообщества, способствуя дальнейшему распространению информации и привлечению новых «инвесторов». И многие монеты оправдали ожидания: $PEPE, $BOME, $BONK и некоторые другие в моменте росли на сотни процентов, правда, естественно, потом цена скорректировалась. Значительные рост в этом году показал $DOGE Илона Маска, а команда Дональда Трампа, которая за несколько месяцев до выборов начала его позиционировать как криптопрезинта, выпустила целую серию посвященных ему мем-коинов.
Основные итоги:
Мем-коины привлекли новых адептов криптовалюты, создали доступный каждому рынок цифровых активов, характеризующийся высокими рисками и возможностью огромных прибылей. Благодаря рынку мем-коинов популярность криптовалют продолжила активный рост.
Избрание Дональда Трампа 47-м президентом США
В данном случае важна не сама победа Трампа, а его обещания касательно криптовалют. Трамп очень быстро прошел от непонимания сути децентрализованных финансов до самого ярого их сторонника. Именно после победы Трампа на выборах все криптовалюты достигли своих максимумов, а биткоин перешагнул отметку в $100000. Возвращение Трампа в Белый Дом в Вашингтоне может привести к принятию в США, наконец, понятного криптовалютного регулирования в интересах обеспечения условий для развития американской криптовалютной индустрии. США – самый большой рынок в мире, а влияние денег американских компаний на котировки криптовалют хорошо видно на примере спотовых биткоин-ETF.
Если обобщить предвыборную риторику Трампа, то она сводится к обещанию обеспечить мировое лидерство США во всех сферах, и криптовалюты не будут исключением. Неопределенность в регулировании снижает инвестиционную привлекательность и способствует оттоку компаний в юрисдикции, где правила более понятны – например, в Гонконг или Сингапур. После инаугурации, которая состоится в конце января, от новой администрации следует ожидать действий, направленных на снижение правовой неопределенности в данном вопросе – по крайней мере того, что Конгресс начнет активнее рассматривать уже находящиеся там законопроекты, которых как минимум три. При разработке регулирования, в большей степени, будут уделять внимание вопросам доступности криптовалют и контроля за их оборотом со стороны американских властей и в намного меньшей – вопросам защищенности криптоинвесторов, так как они ведут к излишнему регулированию и дополнительной нагрузке на бизнес.
Основные итоги:
Можно быть уверенными, что администрация Трампа будет усиливать контроль за всеми эмитентами стейблкоинов привязанных к доллару. Гегемония доллара – также один из пунктиков Трампа, поэтому, с одной стороны, власти не будут мешать эмиссии таких токенов, с другой – сделают все, чтобы обеспечить себе полный контроль над ними. В данном вопросе роль разведывательного потенциала американских систем крипто-аналитики переоценить трудно.
Криптоидеи Трампа и его приближенных стали главным драйвером роста рынка криптовалют в конце 2024 года. В 2025 году этот тренд продолжится. Трамп не задвинет без боя идею о создании американского суверенного биткоин-резерва, особенно, с учетом того, что эту мысль уже поддержали власти некоторых штатов и других стран. Для всего остального мира приход Трампа ознаменуется ростом влияния американских криптокомпаний и значительным усилением контроля со стороны американских регуляторов.
Цена биткоин достигла $100.000 и, вероятнее всего, продолжит свой рос в 2025 году. Если даже часть предвыборных обещаний Трампа он попробует исполнить, особенно касательно биткоин-резерва, возможностей для роста рынка криптовалют будет достаточно.
Безопасность
Хакерские атаки. Суммарный объем ущерба от хакерских атак за 2024 год составил $2,169 млрд. от 160 наиболее крупных взломов, что почти на 30% чем в прошлом году.
Но при этом, изменилась общая тенденция объектов устремлений хакеров. Основное направление взломов — это криптобиржи на долю которых пришлось 38,9%, второе место занимают игровые платформы (25,9%) на третьем - децентрализованные сервисы: - 21,9%, после частные лица (11,3%), мосты и иные сервисы (2,3%).
Из числа наиболее крупных атак можно отметить взлом криптобиржи DMM Bitcoin на $305 млн, криптобиржи WazirX на $230 млн, Ripple на $112 млн, создателя проекта PEPE на $70 млн, децентрализованного сервиса Radiant Capital и на $55 млн, криптобиржи BtcTurk на $54 млн, криптобиржи BingX на $43,1 млн.
Основные тенденции хакерских атак за 2024 год:
-
Криптовалютные биржи продолжают оставаться наиболее уязвимыми объектами атак, и это неудивительно. Биржи — это основная инфраструктура криптовалютного рынка, где сосредоточены огромные объемы ликвидности и активов пользователей;
-
Всеобщая геймификация, повсеместное внедрение игровых продуктов с криптовалютой в индустрии web 3.0 привела к том, что злоумышленники выбирают игровые платформы в качестве целей своих атак;
-
В этом году хакеры совершали преимущественно в сетях Ethereum и BNB, эти сети предоставляют широкий выбор токенов и высокую ликвидность;
Один из наиболее часто используемых методов для маскировки следов преступниками после взлома — использование мостов для перевода украденных токенов в более ликвидные и распространенные криптовалюты, такие как BNB, ETH, USDT или XRP;
В 2024 году продолжает набирать популярность практики возврата похищенных средств, совершенных в рамках криптовалютных атак, однако, в отличие от традиционного подхода, связанного с белыми хакерами, злоумышленники начали использовать этот механизм как способ снизить риски для себя, избегая внимания правоохранительных органов. Одним из таких примеров стал случай с взломом Seneca Protocol, когда через несколько часов после хищения хакер вернул проекту 1537 ETH, эквивалентных $5,3 млн., оставив себе вознаграждение в размере 20%, что составило 300 ETH.
Мошенничества с криптовалютой
По данным правоохранительных органов только за первые семь месяцев 2024 года было совершено 577 тыс. преступлений в информационно-телекоммуникационной сфере, из которых более половины — это хищения и мошенничества, которые, как мы видим, совершаются в основном с использованием криптовалют.
Основные тенденции кориптомошенничества в 2024 году:
C ростом курса криптовалют число мошенничеств, особенно инвестиционных, растет практически пропорционально. Люди больше «клюют» на мошенников в состоянии упущенной возможности заработать, чем с радостью пользуются преступники. Практика эффективного расследования таких преступлений только формируется и необходимый инструментарий и навыки для этого пока есть не у всех правоохранителей. При этом зачастую человек, ставший жертвой мошенников с криптовалютой, не знает к кому обратиться, так как на рынке много аферистов.
Наиболее распространенным в 2024 году стали инвестиционные мошенничества, мошенничества с «безопасным счетом» и «романтические» мошенничества, в которых везде фигурирует криптовалюта.
А) Инвестицонные мошенничества затягивают потенциальную жертву в мошеннический инвестиционный проект, обещая заработки, связанные с «работой на связках курсов валют», «торговле ценными бумагами и криптовалютами», «вложением в новую перспективную монету», которые всегда заканчиваются тем, что потерпевший теряет свои средства.
Ярким примером инвестиционного мошенничества является деятельность колл-центров, так в этом году была пресечена деятельность сеть международных мошеннических колл-центров Milton Group, ущерб от деятельности котрой составил более $300 млн. Преступники занималмсь телефонным мошенничеством, фальшивыми инвестициями и манипуляциями с банковскими картами, для вложений и расчетов внутри проекта активно использовалась криптовалюта.
Б) Мошенничества с «безопасным счетом» заключается в том, что мошенники убеждают граждан переводить свои деньги на «безопасный» или «спецсчет», чтобы якобы спасти средства от кражи. Аферисты утверждают, что это временная мера, пока правоохранительные органы ищут преступников, а деньги будут возвращены после того, как злоумышленники будут пойманы.
При этом в качестве такого «безопасного счета» выступают банковские карты третьих лиц, на которые «жертва» переводит свои средства, а мошенники чаще всего сразу отправляют средства с таких карт для покупки криптовалюты и выводят средства за рубеж. В качестве примера такого мошенничества можно привести дело Ларисы Долиной, в котором мошенники вынудили жертву перевести им средства в размере 180 млн. рублей.
В) Романтические» мошенничества - разновидность инвестиционного мошенничества, когда жертву аферист-участник преступной схемы обманывает, вовлекая в эмоциональную связь. Он создает видимость «настоящей любви», постепенно завоевывая доверие жертвы. Как только эта крепкая связь налажена, преступник начинает использовать доверие, предлагая перевести криптовалюту под различными ложными предлогами.
Финансовые пирамиды
Разновидностью инвестиционного мошенничества являются и финансовые пирамиды. Они практически переживают ренессанс. Так, по данным ЦБ РФ, за прошлый год официально в эту категорию отнесено 4772 организаций, тогда как в 2023-м году их было 2226 штук, а в 2022-м — 1961.
Примером финансовой пирамиды, деятельность которой была пресечена в 2024 году является компания Sincere Systems Group LTD, ущерб от её деятельности оценивается в $100 млн.
Тенденции деятельности финансовых пирамид в 2024 году:
-
По нашим данным, а также информации Центробанка, в 2024 году более 70% финансовых пирамид привлекали средства в криптовалюте;
-
Подавляющиее число финансовых пирамид действуют в сети Интернет через популярные мессенджеры и социальные сети;
-
Появляющиеся проекты работают всего 2-4 месяца, набирают свою аудиторию и нужный объем средств и прекращают деятельность, однако не всегда делают это одномоментно, в связи с чем нет множества обращений от пострадавших в правоохранительные органы;
-
Большие проекты, такие как «Финико» или «Amir Capital», привлекали сотни миллионов долларов, в то время как в 2024 году новые пирамиды часто не могли собрать столь крупные суммы: их «средний чек» намного меньше. Однако число мелких проектов увеличилось и общий ущерб также вырос.
Кроме того, в таких проектах мошенники используют более сложные и технологичные методы, включая создание собственных криптовалют и токенов, агрессивную рекламу и привлечение реферальных систем, ну то есть каких-то партнерских каналов, внешне вроде занимающихся честным бизнесом, что помогает им быстро набирать аудиторию.
В России
Принятие регулирования
В России история с регулированием криптовалюты сдвинулась с мертвой точки. В августе было принято сразу два закона, легализующих майнинг и позволяющих использование криптовалют во внешней торговле. К сожалению, дальше ВЭД дело не пошло, а как будет работать новое регулирование окончательно станет понятно только в 2025 году.
К сожалению, пока говорить о каких-то новациях особо не приходится, а новое регулирование лишь придало полностью законный статус услугам, которые уже несколько лет позволяют работать российским импортерам и экспортерам. При этом, регуляторы, продолжают не замечать внутренний рынок обмена криптовалюты и все те компании, которые там работают.
Рост санкционного давления
Одновременно, западные страны российский рынок криптовалют замечаю, изучают и уделяют ему должное внимание. Этот год был богатым на новые санкции против экономики России и криптосферу вниманием также не обделили. В марте под санкции США попали некоторые крупные российские криптобиржи и обменники, такие как BitPapa, AWEX и Netex24. В дальнейшем введение санкций было продолжено, а крупнейший эмитент стейблкоинов Tether стал активнее блокировать адреса, на которых содержатся большие объемы USDT.
Основные итоги:
-
криптовалютное регулирование в России сдвинулось с мертвой точки. ЭПР, налогообложение, некоторые чиновники говорили и о национальной криптобирже. Возможно, все же в 2025 году будет сделан еще один шаг по пути признания криптовалюты в России.
-
продолжатся попытки развития новых платежных систем в рамках БРИКС. Криптовалюту и тут могут сыграть важную роль, что ускорит их принятие в Индии, России и Китае. О возможности отмена запрета на крипту в Китае в 2025 году слухи уже пошли.
-
стремительный рост санкционного давления на российскую криптоотрасль. Как США, так и ЕС думают о новых санкциях и возможности ограничения использования криптовалюты Россией. Очевидно, лучше не станет.
-
майнинг в России разрешили, но потом в нескольких регионах сразу запретили аж до 2031 года. Как будет работать регулирование майнинга и ЭПР на практике станет ясно в Новом году.
С наступающим Новым годом!